資金轉(zhuǎn)移定價(jià)定義是什么?資金轉(zhuǎn)移定價(jià)原理

資金轉(zhuǎn)移定價(jià)是指銀行各分支機(jī)構(gòu)或部門(mén)提供的產(chǎn)品或服務(wù)的結(jié)算價(jià)格，該價(jià)格原屬于銀行會(huì)計(jì)范疇，用于會(huì)計(jì)核算。隨著金融機(jī)構(gòu)試圖從負(fù)債和資產(chǎn)中獲利，資金轉(zhuǎn)移定價(jià)主要用于資產(chǎn)和負(fù)債管理，包括將信用風(fēng)險(xiǎn)與利率風(fēng)險(xiǎn)分開(kāi)、產(chǎn)品定價(jià)和實(shí)現(xiàn)資金配置。

在資金轉(zhuǎn)讓定價(jià)其實(shí)是不存在具體的資金流程的，而是通過(guò)專門(mén)的管理信息系統(tǒng)為每個(gè)賬戶、產(chǎn)品或部門(mén)建立虛擬資產(chǎn)負(fù)債表來(lái)實(shí)現(xiàn)的。在資金轉(zhuǎn)讓定價(jià)基準(zhǔn)利率的選擇上，有時(shí)候采用的是短期市場(chǎng)利率，而有時(shí)候則是會(huì)采用長(zhǎng)期市場(chǎng)利率。短期利率和長(zhǎng)期利率的使用各有利弊。例如，短期利率的使用可以使內(nèi)部資金轉(zhuǎn)移迅速反映市場(chǎng)的變化，但它也可能誤導(dǎo)商業(yè)決策。

資金轉(zhuǎn)移定價(jià)在FTP系統(tǒng)的管理模式下，資金中心對(duì)于全部的運(yùn)營(yíng)資金進(jìn)行管理，每一個(gè)進(jìn)行辦理業(yè)務(wù)的單元都需要通過(guò)FTP價(jià)格和資金中心轉(zhuǎn)賬。

具體來(lái)說(shuō)，籌集資金經(jīng)營(yíng)單位的一個(gè)業(yè)務(wù)單位的每筆債務(wù)都以該業(yè)務(wù)的文件傳輸協(xié)議價(jià)格全額轉(zhuǎn)移到資金中心;在經(jīng)營(yíng)單位產(chǎn)業(yè)的每一筆投資都需要資金，它是以該業(yè)務(wù)的FTP價(jià)格從資金管理部門(mén)全額購(gòu)買(mǎi)的。對(duì)于資產(chǎn)業(yè)務(wù)，F(xiàn)TP價(jià)格代表其資金成本，業(yè)務(wù)單位需要支付FTP利息;對(duì)于債務(wù)業(yè)務(wù)，則是要反過(guò)來(lái)，其代表是資金的收入，業(yè)務(wù)單位這是從其中獲取利息。

FTP模式下，分支的利潤(rùn)來(lái)源主要有：1.資金貸款收入由FTP貸款價(jià)格決定的到期收入和其籌集資金; 2.實(shí)際成本之間產(chǎn)生的收入。使用資金產(chǎn)生的收入貸款收入和應(yīng)付成本之間產(chǎn)生的收入由FTP借款價(jià)格決定。

當(dāng)資金匹配時(shí)，能夠按照對(duì)應(yīng)的周期的進(jìn)行完全性匹配的時(shí)候就會(huì)出現(xiàn)資金匹配收入。

FTP系統(tǒng)的傳統(tǒng)定價(jià)方式有：?jiǎn)钨Y金池、雙資金池、多資金池，采用平均成本法和邊際成本法計(jì)算。現(xiàn)代定價(jià)方法是用內(nèi)部收益率價(jià)格曲線和現(xiàn)金流量法計(jì)算的。

根據(jù)商業(yè)銀行的實(shí)際應(yīng)用，主要采用邊際成本匹配法。期限邊際成本匹配法的主要方法是，當(dāng)貸款部門(mén)申請(qǐng)借掉資金，資金中心先將貸款與同期資金進(jìn)行匹配，然后在同期資金用完時(shí)，再與短期資金進(jìn)行匹配。當(dāng)所有的短期資金銀行都用光了，很難找到比得上長(zhǎng)期資金銀行的。